Tento týden jsme vybrali šest témat, která mají praktický dopad na rodinné finance a finanční plán. Od odvodů OSVČ přes důchody až po dluhopisy, nájemní bydlení a náklady rozvodu.
OSVČ si od ledna připraví vyšší rezervu
Minimální odvody OSVČ na hlavní činnost v roce 2027 vzrostou. Sociální a zdravotní pojištění má dohromady dosáhnout 8 769 korun měsíčně, tedy o 458 korun více než nyní. První pásmo paušální daně má vzrůst na 9 662 korun měsíčně.
Pro podnikatele je to především informace pro plánování cash flow. Změna o několik set korun měsíčně sama o sobě finanční plán nepřevrátí, ale u napjatého rozpočtu se během roku nasčítá. Pozornost zaslouží také začínající OSVČ: možnost dočasně neplatit sociální zálohy není odpuštěním pojistného, ale pouze odkladem budoucí platby.
Vyšší důchod pomůže rozpočtu, dlouhodobý problém ale neřeší
Vláda schválila zvýšení průměrného důchodu od ledna o 304 korun na 22 196 korun měsíčně. Důchodci mají navíc získat jednorázový příspěvek 2 000 korun.
Pro současné penzisty jde o konkrétní zvýšení příjmu. Pro lidi, kteří mají důchod teprve před sebou, se ale nic nemění na základním principu: státní penze tvoří jen jednu část budoucího příjmu. Finanční plán by proto měl pracovat také s vlastními rezervami a majetkem, ne s odhadem jedné budoucí valorizace.
Dluhopisy znovu nabízejí zajímavější výnosy. Bez rizika ale nejsou
Vyšší výnosy státních dluhopisů mohou po slabém období působit lákavě. Článek upozorňuje například na americké protiinflační dluhopisy TIPS, jejichž dlouhé splatnosti nyní nabízejí vysoký reálný výnos.
Samotný vysoký výnos ale nestačí k rozhodnutí. U dlouhodobých dluhopisů hraje velkou roli citlivost ceny na změnu sazeb. Český investor navíc řeší měnové riziko, likviditu, daně a vazbu na ostatní majetek. Ve 4poradci proto dluhopisy neposuzujeme podle toho, zda právě vypadají atraktivně, ale podle jejich role ve finančním plánu, horizontu a celkové skladbě portfolia.
Zdražuje AI skutečně peníze?
Zajímavý komentář spojuje masivní investice technologických firem do AI s růstem výnosů amerických dluhopisů. Firmy potřebují kapitál na datová centra a další infrastrukturu, takže ve větší míře vydávají dluhopisy.
Je to užitečný pohled, ale je potřeba ho brát jako interpretaci, ne jako jednoduché vysvětlení pohybu sazeb. Výnosy státních dluhopisů ovlivňuje současně inflace, očekávání měnové politiky, státní zadlužení, ekonomický růst i nabídka a poptávka po kapitálu. Jedno silné investiční téma proto není samo o sobě důvodem měnit portfolio.
Nejdražší část rozvodu často není soudní poplatek
U smluveného rozvodu činí soudní poplatek dva tisíce korun. U sporného rozvodu je vyšší, skutečné náklady ale mohou výrazně narůst hlavně kvůli právním službám a sporům o majetek.
Z pohledu finančního plánu bývá zásadní vypořádání společného jmění, nemovitostí, úvěrů a dalších závazků. Rozvod může během krátké doby změnit příjmy, rezervy, bydlení i dlouhodobé cíle obou stran. Právě taková změna životní situace je důvodem finanční plán upravit. U významnějšího majetku navíc dává smysl propojit finanční a právní pohled.
Nájem už není jen přechodná zastávka
Češi podle dat citovaných v článku mění nájemní bydlení častěji než v posledních letech. Důvodem je mimo jiné větší nabídka bytů, změny životního stylu a vysoká cena vlastnického bydlení.
Pro finanční plán je důležitější jiná pointa: nájem a vlastní bydlení nejsou jen dvě varianty jedné měsíční platby. Nájem nabízí větší flexibilitu a nižší kapitálovou náročnost. Vlastnictví naopak vytváří majetek, ale váže kapitál a přináší další náklady i rizika. Rozhodnutí proto dává smysl posuzovat podle horizontu, stability příjmů, rezerv a životních plánů, ne jen podle srovnání nájmu se splátkou hypotéky.
